Economic Bulletin of the National Mining University

 

Основні рецензенти

Білоцерківець Володимир Вікторович - Український державний університет науки та технологій

Герасименко Анжеліка Григорівна - Київський національний торговельно-економічний університет

Завгородня Олена Олександрівна - Український державний університет науки та технологій

Литвиненко Наталія Іванівна - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Тарасевич Віктор Миколайович - Український державний університет науки та технологій

Пилипенко Ганна Миколаївна - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Ходжаян Аліна Олександрівна - Київський національний університет ім. Т.Г. Шевченка

Прушківський Володимир Генадійович - Національний університет «Запорізька політехніка»

Задоя Анатолій Олександрович - Дніпропетровський університет імені Альфреда Нобеля

Прушківська Емілія Василівна - Національний університет «Запорізька політехніка»

Мушникова Світлана Анатоліївна - Український державний університет науки та технологій

Пилипенко Юрій Іванович - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Смєсова Вікторія Леонідівна - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Безугла Людмила Сергіївна - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Амоша Олександр Іванович - Інститут економіки промисловості Національної академії наук України

Булєєв Іван Петрович - Інститут економіки промисловості Національної академії наук України

Залознова Юлія Станіславівна - Інститут економіки промисловості Національної академії наук України

Ареф’єва Олена Володимирівна - Національний авіаційний університет

Прохорова Вікторія Володимирівна - Українська інженерно-педагогічна академія

Вагонова Олександра Григорівна - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Єрмошкіна Олена Вячеславівна - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Макурін Андрій Андрійович - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Пашкевич Марина Сергіївна - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Усатенко Ольга Володимирівна - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Лазебник Лариса Леонідівна - Університет державної фіскальної служби України

Чуріканова Олена Юріївна - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Бардась Артем Володимирович - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Бойченко Микола Вікторович - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Іванова Марина Іллівна - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Трифонова Олена Василівна - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Швець Василь Якович - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Красовська Олена Юріївна - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Касян Сергій Якович - Національний технічний університет «Дніпровська політехніка»

Метеленко Наталія Георгіївна - Запорізька державна інженерна академія

Петруня Юрій Євгенович - Університет митної справи та фінансів


IssuesSectionsAuthorsKeywords

Article

Issue:2025 №3 (91)
Section:Finances, accounting and taxation
UDK:334.021.1: 657.1
DOI:https://doi.org/10.33271/ebdut/91.067
Article language:Ukrainian
Pages:67-82
Title:Audit risk assessment taking into account the principles of sustainable development for effective management of an enterprise
Authors:Shyshkova N. L., Dnipro University of Technology,
Makurin A. A., Dnipro University of Technology
Annotation:Methods. The article analyzes various approaches to determining audit risk, with a focus on shortcomings and challenges arising from the integration of sustainable development principles. The following methods were employed: analysis – to examine factors influencing audit risk within the context of sustainable development and to develop a comprehensive risk assessment approach; comparison – to evaluate different audit risk assessment models; mathematical modeling – to quantify the relationships between audit risk, control risk, and detection risk; theoretical and methodological literature review – to provide a foundation for the study; synthesis – to outline ESG factors and specific indicators relevant to audit risk assessment. The object of the study is the evaluation of audit risk within the framework of sustainable development, emphasizing the integration of environmental, social, and economic aspects into the audit process to enhance enterprise management, sustainability, and competitiveness. The subject of the study encompasses methods and approaches to assessing audit risk while considering sustainable development principles, as well as their impact on managerial decision-making and the long-term stability of an enterprise. Results. It proposes a methodology for mathematically determining audit risk while incorporating these principles, based on the classical audit risk model, enables the integration of environmental, social, and governance (ESG) factors into overall risk assessment, thereby reducing the subjectivity of evaluations. Novelty. The study outlines and examines in detail the stages of assessing audit risk in the context of sustainable development, ensuring both quantitative and qualitative evaluation of ESG factors. Control measures aimed at mitigating the risk of material misstatement are identified based on information from accounting registers, accounting policy orders, primary documents, internal administrative records, responses to inquiries, and external sources. Additionally, the article proposes a framework for identifying and assessing the operational effectiveness of environmental control measures related to ESG factors, formatted as an auditor's working document. The study also establishes additional ESG factors that should be considered when selecting indicators for audit risk assessment. Practical value. The research consists in developing and testing a methodology for quantitative assessment of audit risk taking into account the principles of sustainable development, which allows integrating ESG factors (environmental, social and governance) into the traditional audit risk model, which contributes to reducing the subjectivity of assessments, increasing the accuracy of audit conclusions and forming effective management decisions. The results of the research can be used by practicing auditors, internal controllers and heads of enterprises to improve the internal control system taking into account sustainable development factors, which allows not only to strengthen confidence in financial reporting, but also to ensure long-term stability, operational efficiency and competitiveness of enterprises in the context of the requirements of international auditing standards. 
Keywords:Audit risk, ESG factors, Assessment, Effectiveness of measures, Control risk, Detection risk, Subjectivity, Professional judgment
File of the article:EV20253_067-082.pdf
Literature:
  • 1. Zvitnist zi staloho rozvytku (ESRS). Retrieved from https://www.ey.com/uk_ua/services/academy/sustainability-reporting
  • 2. Kabinet Ministriv Ukrainy Stratehiia zaprovadzhennia pidpryiemstvamy zvitnosti iz staloho rozvytku. 18.10.2024. № 1015-p. Retrieved from https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/1015-2024-%D1%80#Text
  • 3. Petryk, O.A. (2021). Audyt v umovakh staloho rozvytku. Kyiv: KNEU. Retrieved from https://www.apu.com.ua/2019/12/16/електронний-журнал-статей-членів-апу/
  • 4. Bezverkhyi, K. (2024) Implementatsiia yevropeiskykh standartiv zvitnosti pro stalyi rozvytok (Implementation of European sustainability reporting standards). Zovnishnia torhivlia: ekonomika, finansy, pravo, № 2. P. 134-150. Kyiv: KNTEU. DOI: 10.31617/3.2024(133)08
  • 5. Shyshkova, N.L., Khutorna, H.P., Shyshkova, D.S. (2023). International standards of audit: update of implementation practice in Ukraine. Economic Bulletin of the National Mining University, (3), 36-49. https://doi.org/10.33271/ebdut/81.036
  • 6. Lipych, L., Melnyk, K., Bortnik, S., Vizniak, Yu., & Kozoriz, M. (2022). Audytorska polityka sub’iektiv audytorskoi diialnosti v umovakh staloho rozvytku (Audit policy of audit entities in the context of sustainable development). Financial and Credit Activity Problems of Theory and Practice, 2(43), 39-45. https://doi.org/10.55643/fcaptp.2.43.2022.3580
  • 7. Makurin, A.A., Usatenko, O.V., Shyshkova, N.L. (2024). Current tools to control decarbonization in ukraine both governmentally and locally. Scientific Bulletin of National Mining University. (3), 108-115 https://doi.org/10.33271/nvngu/2024-3/108
  • 8. Mizhnarodni standarty kontroliu yakosti, audytu, ohliadu, inshoho nadannia vpevnenosti ta suputnikh posluh (2020). Parts I, II and III. Retrieved from https://www.apob.org.ua/wp-content/uploads/2024/04/Ukr_IAASB_HB_2020-Part_%D0%86%D0%86.pdf
  • 9. ISA 315, Identifying and Assessing the Risks of Material Misstatement. Retrieved from https://www.iaasb.org/publications/isa-315-revised-2019-identifying-and-assessing-risks-material-misstatement
  • 10. Dyrektyva YeS pro korporatyvnu zvitnist pro stalyi rozvytok. KPMG. (CSRD). Retrieved from https://kpmg.com/ua/uk/home/insights/2023/03/get-ready-for-a-new-level-of-esg-reporting.html
  • 11. Dyrektyva shchodo nefinansovoi zvitnosti (NFRD). dqs. Retrieved from https://www.dqsglobal.com/uk-ua/navchajtesya/blog/zobov%22yazannya-es-schodo-zvitnosti-posilyuyut%27sya
  • 12. GRI. Standards. Retrieved from https://www.globalreporting.org/standards/
  • 13. SASB Standards - IFRS Foundation. Re- trieved from https://sasb.ifrs.org/standards/
  • 14. Pro bukhhalterskyi oblik ta finansovu zvitnist v Ukraini. Zakon Ukrainy vid 16.07.1999 № 996-XIV. Verkhovna Rada Ukrainy. Retrieved from https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/996-14#Text

Chief Editor

Makurin, А.А., Doctor of Economics, Professor at the Department of International Relations and Audit, NTU «Dnipro Polytechnic»


Deputy Chief Editors:

Vagonova O. G., Doctor of Economics, Head at the Department of Applied Economics, Entrepreneurship and Public Administration, NTU «Dnipro Polytechnic»

Amosha O. I., Academician of the Academy of Sciences of Ukraine, Doctor of Economics, Director of the Institute of Industrial Economics of the National Academy of Sciences of Ukraine.



Head of editorial board

Shvets V. Ya., Doctor of Economics, Head of Management Department, NTU «Dnipro Polytechnic»



Editorial counsel:

Bardas A. V., d.е.s.; Bezuhla L.S., d.е.s.; Bieloborodova M.V., PhD; Bondarenko L.A., PhD; Boichenko M.V., d.е.s.; Bulieiev I.P., d.е.s., Gerasymenko А.H., d.е.s.; Gerasymenko T.V., PhD; Hryhorenko I.V., PhD; Dobrianskа N.А., d.е.s.; Yermoshkina O.V., d.е.s.; Zaloznova Yu.S., d.е.s.; Ivanova M. I., d.е.s.; Kasian S.Ya., PhD; Korneev V.V., d.е.s.; Krasovska O.Yu., d.е.s.; Litvinenko N.I., d.е.s.; Makurin, А.А., d.е.s.; Pavlova V.А., d.е.s.; Pashkevich M.S., d.е.s.; Pylypenko H. M., d.е.s.; Pylypenko Yu.I., d.е.s.; Prushkivska E. V., d.е.s.; Slavkova А.А., PhD; Smіesova V.L., d.е.s.; Tereshchenko E.Yu., PhD; Trifonova O.V., d.е.s.; Usatenko, O.V, d.е.s.; Shvets V.Ya., d.е.s.; Shynkarenko N. V., PhD; Churikanova О.Yu., d.е.s.; Yakуmenko-Tereshchenko, N.V., d.е.s.

International editorial counsel:

Dariusz S. (AGH University of Krakow, Poland), Koshebayeva G. (Karaganda State Technical University, Kazakhstan), Rosak-Szyrocka J. (Chestohova University of Technology, Poland), Sichinava А. (Georgian Technical University, Georgia), Taras V. (University of South Carolina, Greensboro, USA), Jurevičienė D. (Vilnius Gediminas Technical University, Lietuvos Respublika).


Senior editor: Cherchenko N. А.

Language editor: Isakova M. L.

Technical editor: Litvinov Yu.I.

Air Jordan 11 For Sale
nike lunar forever 2 mens cheap shoes sale store

Please, note the following instructions to submit your full papers to the journal: the journal will consider previously unpublished papers in Ukrainian or English languages that should relate to the theoretical and practical profile and follow the guidelines:

1. The paper limit is 8–12 pages (single-spaced type), to be submitted electronically via e-mail.

2. For authors with no Dr. Sc. degree in Economics the paper will be submitted with a review by a Dr. Sc. in Economics to justify its novelty and practical value.

3. Each paper must accompany a completed corresponding author form which includes author’s Surname, Name and Patronymic, scientific degree, academic title, work place, position, business and home postal addresses, phone and fax number, e-mail address. Also include the office of Nova Poshta, for the copy of the Bulletin issue with the author’s publication to be sent to.

4. In case the author (authors) wish to get additional copies of the issue, this should be noted separately in the author form.

Article layout

The article starts with UDC index (left aligned, no indentation)

Next line (no line skip) is the title of the article (in capital letters, full page format).

After a line skip are the author’s initials and surname, scientific degree, academic title, place of work or study, address (comma separated). Full page format.

After a line skip is the abstract (1800 characters) in the language of the article. Abstract contains information about specific scientific results obtained in the course of the study, the level of their novelty, propositions concerning their solutions and practical value of the obtained results. In the next line (no indentation) are keywords (10-12 words) in full page format.

After a line skip is the main text (two columns format) which includes the following parts:

problem statement in general and its correlation with important scientific or practical tasks;

analysis of recent papers containing the solution of the above problem for the authors to ground their research (references are required), determination of previously unsolved parts of a general problem discussed in the article;

aim of the article (statement of purpose);

materials and methods of the research with full justification of the received scientific results;

conclusions of the research and perspectives for further scientific development in the sphere.

After a line skip is References (two column format). Bibliographic description is done according to GOST DSTU 7.1:2006 “The system of standards on information, library and publishing service. Bibliographic entry. Bibliographic description. General requirements and rules of composition” (State Commission for Academic Degrees and Titles of Ukraine Bulletin, #3, 2008).

After a line skip are abstracts (1800 characters each) in English languages with keywords in the appropriate language (6-10 words), full page format. Abstracts start with the title of the article (full page format, capitalized), author’s initials and surname, scientific degree, academic title, place of work or study in italics, full page format.

Guidelines:

  • title: Times New Roman – 12 pt, bold, capitalized;
  • subheading: Times New Roman – 12 pt, bold;
  • author’s initials and surname, degree, title, place of work or study, E-mail – 12 pt, italics;
  • main text, UDC – 12 pt;
  • abstracts, keywords – 12 pt;
  • references – 10 pt.

2.5 сm upper and lower margin, 2.0 сm left and right margin, two column format for the main text and references, 0.7 cm between columns. Paragraph indentation – 1.0 cm, single spacing.

Style and format

Formulas are printed in Equation Editor (MathType v. 4–5). Figures in the paper must be included as Microsoft Word object, grouped in a separate window created as “text box” or “Word picture”. Figures must be gray shade or pattern fill. Graphs are accepted in Microsoft Excel or standard graphics editors (Corel Draw, Adobe Illustrator) inserted in the text as objects. If graphic editors are used, the figure can be submitted as separate files linked to the text. Raster graphic objects must be submitted in uncompressed TIFF format with resolution 300 dpi or higher. Images must not be compressed into JPEG or GIF format, as quality loss is inevitable. Schemes with text can be done in the above graphic editors or Microsoft Word, in the latter case every window must be done as text box connected with other boxes by lines or arrows and then grouped. Font size in figures must be 10pt or bigger. Captions should be grouped with figures, font size – 12 pt.

The Bulletin has publication fees of 1200 UAH regardless of the number of pages in the article. Additionally, 140 UAH is charged for DOI prefix..

The article is reviewed within two weeks.

The journal is published on: January 30th, March 30th, June 30th, September 30th.

『アディダス』に分類された記事一覧